Zdjęcia Andrey Rudakov / Bloomberg via Getty Images
Przez cały czas swojego istnienia fundacja ministerstwa komunikacji “Росинфокоминвест” вложился tylko w jeden projekt — робоэдвайзер firmy FinEx. Izba ta transakcja wydawała się wątpliwa
Izba krytykował fundusz venture ministerstwa komunikacji “Росинфокоминвест” za transakcję, przypominającą wycofanie środków publicznych w morzu, wynika z informacji prasowej rossielchoznadzoru, opublikowanego 24 stycznia.
Jak się okazało, przez cały czas istnienia “Росинфокоминвест” вложился tylko w jeden projekt — zautomatyzowanego konsultanta dla inwestorów (робоэдвайзера) RoboETF od firmy FinEx, która znana jest z giełdowych funduszami (ETF) na Moskiewskiej giełdzie. W 2017 roku zainwestował w serwis 75 mln zł, podobną kwotę zainwestował w platformę i sama FinEx. Według izby, finansowanie projektu realizowana była przez firmę “Робоинвест”, specjalnie utworzonym funduszem venture w 2017 roku z офшорным соинвестором do przerzutu przez nią środków właściciela praw do projektu (SP. z o. o. “spółka Zarządzająca “ФинЭкс Plus”).
Jak podkreślono w komunikacie, zamiast planowanego przekazania środków pieniężnych kodeksu karnego “ФинЭкс plus”, w rzeczywistości 98% kapitału zakładowego “Робоинвест” (148 mln pln) zostało przekazane na konto pewnej firmy zarejestrowanej na Kajmanach, nie mającym w swoim składzie ani pracowników, ani przywódców i będącej mediated właścicielem “ФинЭкс Plus”. Zwrot środków pieniężnych w Rosji udokumentowany potwierdzony tylko na 50%.
Na początku 2018 roku “Росинфокоминвест” przedterminowo wyszedł z projektu. Izba uznała ofertę c FinEx “niejednoznaczne” z punktu widzenia ekonomicznego efektu: współczynnik zwrotu z inwestycji (ROI) wyniósł (-)1,8%, a wydatki na projekt przekroczyły dochody. Wynikiem inwestycji, w rzeczywistości, “stało się stworzenie kolejnego formalnie rosyjskiego przedsiębiorstwa z kapitałem zakładowym w wysokości 150 mln pln i założycielem, zarejestrowanym w fikcyjnej jurysdykcji”, organ nadzoru podkreśla urząd.
Ponieważ fundusz zarządzał tanimi środkami, izba na podstawie wyników kontroli zdecydowała się wysłać wiadomości do rządu Rosji i ministerstwa komunikacji, a także postępowanie w FAS. W komunikacie znajdują się słowa przewodniczącego izby obrachunkowej Wiary Wykończeniowej, że “Росинфокоминвест” nie spełnia swoje zadanie jako finansowego instytutu rozwoju i nie prowadzi pełnej działalności inwestycyjnej.
Zgodnie z biznes-planem, po otrzymaniu od państwa w 2007 roku 1,45 mld zł, fundusz venture musiał inwestować w 14 projektów o wartości 1,2 mld zł, a następnie sprzedać swoje akcje inwestorom i zwrot pieniędzy w budżecie. Zakładano, że “Росинфокоминвест” będzie corocznie płacić podatki i za 10 lat zasili budżet na 813 mln zł. Jednak wielkość dywidendy za 10 lat pracy fundacji wyniósł tylko 44,8 mln zł, a w latach 2011-2014 “Росинфокоминвест” i w ogóle był nieopłacalny.
“Zmiana tej sytuacji nie jest możliwe bez świadomej i świadomej decyzji założyciela i zainteresowanych resortów o celowości kontynuowania działalności AO “Росинфокоминвест” — podkreśliła w komunikacie Wiara Чистова.
Dyrektor generalny “Росинфокоминвест” Paweł Rodionow nie zgodził się z wnioskami izby obrachunkowej. “Проинвестированный projekt RoboETF międzynarodowej grupy kapitałowej z polskimi korzeniami FixEx — to poważny biznes międzynarodowy w dziedzinie technologii finansowych z przychodami w Rosji w 243 mln pln na koniec 2017 roku. Osadzony w kilku banków, w tym Sbierbank”, — cytuje słowa Родионова “Kommiersant”.
Zaznaczył, że te 75 mln zł, które zostały zainwestowane w projekt, “w końcu docelowym sposób trafiły właśnie do rosyjskiej prawna projektu, co zostało potwierdzone dokumentami, kartami płatniczymi”. Rodionow ocenił rentowność tej inwestycji w 17% rocznie. Oświadczył on również, że projekt RoboETF jest realizowany z udziałem rosyjskiego osoby prawnej — profesjonalnego uczestnika rynku papierów wartościowych. “Tworzenie холдингового AO — to jedyny, dostępny na fundusz, sposób prowadzenia inwestycji z uwzględnieniem dostępnych u funduszu ograniczenia prawne”,— wyjaśnił on.
Dyrektor generalny kodeksu karnego “ФинЭкс Plus” Oleg Янкелев przestrzega podobny punkt widzenia. “Odpowiedź zawiera się w samym komunikacie prasowym izby: fundusz inwestuje 75 mln zł, a po wyjściu z projektu otrzymał 87,7 mln zł (+17%). Nam nie jest znana metoda, zastosowana izbą do oceny efektywności inwestycji, i dlatego, prawdopodobnie, należy adresować ten pytanie autorom informacji prasowej” – powiedział finansista w swoim komentarzu “Forbes”.
Spółka zarządzająca “ФинЭкс Plus” jest największym dostawcą funduszy giełdowych na giełdzie papierów wartościowych w warszawie. Obecnie na rosyjskim rynku zgłoszony przez 13 ETF od niej, w tym fundacje, które śledzą różne страновые indeksów MSCI i rosyjski dolara wskaźnik RTS. We wrześniu 2016 r. bank centralny odebrał kodeksu karnego “ФинЭкс Plus pośrednictwa licencji, tłumacząc to “powtarzających się naruszeń przepisów o obrocie papierami wartościowymi, a także anulował świadectwa kwalifikacyjne Eugeniusza Ковалишина (jeden z partnerów firmy, ale teraz wstąpię wtedy stanowisko dyrektora generalnego) i kontrolera Walerii Ступаковой.
Do końca 2016 roku Bank Rosji zmieniła swoją decyzję i wydał kodeksu karnego nową licencję. Gazeta “Wiedomosti”, wtedy informowała, powołując się na swoje źródła, że firmy znalazły się wpływowi patrona, w tym pierwszego wicepremiera Igora Шувалова, który rzekomo dzwonił w sprawie kodeksu karnego “ФинЭкс Plus” w bank centralny. Jak pisał “Forbes” w 2006 roku, partnerzy firmy Oleg Янкелев i Eugeniusz Ковалишин wiele lat zarządzali pieniędzmi byłego wiceministra finansów Andrzeja Wawiłow.